2019年12月27日 | 谁能成为新能源汽车市场反弹的救世主？

正所谓东方不亮西方亮，随着政府补贴的退出，中国新能源汽车市场增速放缓，自2019年7月起更是来了个5连跌；而欧洲新能源汽车市场却在孕育着销量增长。未来几年，新能源汽车技术走势如何？全球市场谁来引领？汽车应用会不会成为半导体市场的亮点？谁又将是新能源汽车市场反弹的救世主？让我们从技术、市场等方面看看走势如何。

新能源汽车技术各有千秋

为了满足许多国家制定的监管限制要求，汽车制造商正越来越多地致力于开发新能源汽车。目前看，新能源汽车共采用了5种技术：纯电动汽车（Pure EV）和电力驱动（powered solely by electricity）、燃料电池电动汽车（Fuel Cell EV）、使用可再生能源充电并支持纯电动操作的强混动汽车、可使用标准交流电源插座充电的插电式混动车（PHEV），以及在传统12V汽车系统中增加48V锂离子电池，为混动汽车提供更多动力，支持更重负载部件，同时提高燃油效率的轻度混动技术（MHEV）。

△新能源汽车技术需要符合应用场景（来源：driving.ca）

毋庸讳言，转向新能源汽车有助于提高燃油经济性。装有汽油发动机的传统车辆由交流发电机充电的铅酸蓄电池为所有电气系统供电，包括照明和交流电。因此，燃油效率随着电气系统的使用而降低，而在新能源汽车中，再生能量（通过制动产生的能量）为锂离子电池充电，再为电力系统供电。这样就可以减少发动机的功率消耗，提高燃油经济性。

强混动和插电式混动系统在减少二氧化碳排放方面极为有效，但它们需要大量的额外成本，而且很难安装在紧凑型车辆上。因此，与传统12V汽车相比，48V轻度混动系统在提供较低价格解决方案的同时仍能减少二氧化碳排放，因此越来越受到人们的关注。

事实上，根据IHS数据，大约50%的混动车市场，即全球销售的10辆车中的1辆，将是48V轻度混动车。不同技术只能适合不同的市场，不能一概而论。比如，野马汽车就计划未来两年主攻纯新能源汽车，沿单一技术路线发展；而日本车厂则喜欢混动技术，迟迟不做插电式混动车。所以15年内汽车能源仍是多元化的。

问题依然存在

Statistica估计，到2025年，道路上14%的车辆将是新能源汽车，而特斯拉是领先者。不管你怎么看埃隆·马斯克，但如果不是他，传统汽车制造商仍然在研究市场、技术挑战和安全问题。不过，问题依然存在：首先需要化石燃料来制造电池，还有电池的回收和处理。

是什么燃料产生电力呢？这取决于发电厂——并非所有的能源都来自风、水、太阳能和潮汐、跑步机上的能量，汽车的能源并不总是绿色的。电气化对环境有帮助吗，还是仅仅从用户的角度让我们感觉好一点，而没有看到大局？比如，在电能主要来自煤碳的情况下，长里程纯电动汽车并不能减少排放。

还有一些新能源汽车厂商不愿说而饱受车主诟病的问题：电池续航里程短，充电速度慢；实际适用场景，特别是寒冷地区开暖风电量消耗太快；安全隐患、后期养车费用，主要是更换电池价格昂贵。

△适用场景不可忽略

电动公交车也存在类似问题

对于这些问题，专家也是见仁见智，但有一点是肯定的：未来汽车应该是高安全性、节能减排、智能化、网联化的。人类是一个适应性强、有创造力的群体，尤其是工程师，随着时间的推移，经过长期努力，这些问题将得到解决或至少最小化。

汽车中最赚钱的是什么？

毫无疑问，汽车工业正在发生根本性变化，从传统的发动机价值走向电气化和电子化增值。不管褒贬如何，新能源汽车已经既成事实，并将对汽车的制造和使用产生深远的影响。在这一演变过程中，半导体行业充当了重塑汽车行业自主、电气化、互联和移动即服务（MaaS）的重任。

汽车行业已经成为一个庞大的电子元器件客户，而电动汽车、混动和电气化运输正把它带到一个新的水平。目前，汽车电子在纯电动汽车中价值占比为60%，随着汽车电动化的趋势，汽车电子的渗透率还将不断提升。

汽车内部结构的变化不仅带来了电机、电控及电池使用的增长，内部零部件用半导体（包括MCU、功率半导体和传感器）升级空间广阔。电子控制装置主要由汽车动力、驾驶控制等系统组成，与通信、娱乐设备相关。根据功能汽车电子分为车身控制系统（ECU）、安全系统、娱乐设备、底盘控制、高级驾驶辅助系统（ADAS）等，每个系统都需要通过半导体器件实现相关功能，包括存储器、传感器、光电器件、射频器件、功率器件等。

预测表明，到2040年，汽车半导体市场有望达到2,000多亿美元，不包括用于非车载相关应用的半导体，比如充电站、V2X基础设施和云计算系统。进入汽车行业或扩大现有地位的厂商需要在创新方面进行投资，不断开发新产品、新材料和新封装工艺。随着未来消费者更广泛接受新型汽车，以及相应法规的出台，自动驾驶汽车和新能源汽车的需求将使汽车半导体销量增长3.5至4.5倍，年复合增长率可达6.2%至7.7%。半导体元器件将成为汽车中最赚钱的亮点。

这个市场更是正在路上的宽带隙器件（SiC和GaN）的最大用户，这些新型半导体器件可以提升功率转换效率、减小部件体积和重量、提高可靠性和负载短路耐受能力，不一而足。业界已开始从实用角度来看待这些最新器件的用途，并推动着从传统硅半导体到无源和机电设备的各种AEC-Q认证组件的需求。

△采用ROHM的SiC功率元器件的Formula E赛车逆变器

靠什么挽回颓势

业界的共识是，新能源汽车市场有望在2020年反弹。首先，严苛的排放标准使全球车企向电动化转型成为大势所趋，从2021年开始，欧盟将推行更严格的汽车排放标准，要求2030年汽车制造商在2021年基础上将汽车二氧化碳排放量减少37.5%。新政策会从2020年开始逐步实施，达不到欧盟排放标准的汽车，不允许销售。为此，欧洲正在加码纯电动汽车和插电式混动车型销量，预计明年增速有望全球领先，前9个月将增长35%，增幅高于中国和美国。

德国CAM汽车管理中心研究表明，欧洲新能源汽车销量在逐年增长，已经接近中国销量。欧洲各大重要汽车市场新能源汽车销量呈爆发性增长，今年前11月，荷兰新能源汽车销量增长113%，德国增长49%，法国增长36%。

△欧洲新能源汽车销量增长迅速

随着欧洲各国政府加大对新能源汽车政策扶持，大众、宝马、戴姆勒等德国车企巨头都加大了在新能源汽车领域的投资。按照规划，2025年大众将年产200-300万辆新能源汽车；2025年宝马新能源车销量将占总销量的15-25%；奔驰则计划到2022年所有车型都提供电动款，2025年全球产销10万辆，新能源车占比达15-25%，到2030年，奔驰将有一半以上为新能源汽车。

另外，到2025年，欧洲有可能会掌控全球11%的电池制造产能，当前产能为4%。不少电池企业已在欧洲建厂，包括宁德时代及一些韩国电池企业。欧盟还成立了电池产业联盟，未来只要欧盟企业的车用电池研发涉及多个欧盟成员国，相关政府部门将百分之百补贴研发资金。欧盟还将通过政策鼓励本土车企使用本土电池，促进本土动力电池制造商发展。

△当今及未来全球锂离子电池供需及欧洲在制造业中的份额

至于自6月份政府削减补贴以来，一直处于自由落体状态的中国新能源汽车市场，汽车业高管表示，随着汽车制造商推出更多新产品以吸引买家，中国市场明年可能出现反弹，但需要政府出台更多扶持政策。据报道，11月特斯拉在中国新车注册量达到5597辆，与去年同期的393辆相比，激增了13倍，创下5个月来以来的新高。

政策方面，工业和信息化部刚刚发布的《新能源汽车产业发展规划（2021-2035）》（征求意见稿）要求到2025年新能源车总销量达到25%。按照该目标，未来6年新能源车年化增速将达30%，文件还阐述了推动新能源车产业与能源、交通、信息产业的协同发展。能源方面，要加强新能源车和电网（V2G）能量互动，还要优化智慧出行和物流运输，同时推进“人-车-路-云”协同。总体来说，中国新能源汽车市场仍可谨慎乐观。